unsere assetklassen

Real Estate

Deutschland gehört zu den beliebtesten Immobilien-Investitionsstandorten. Dies wird sich auch in naher Zukunft nicht ändern.

Warum Sie in Immobilien investieren sollten

Immobilien sind die am meisten nachgefragte Assetklasse als Sachwertanlage und daher von besonderer Bedeutung. Egal ob professioneller, semi-professioneller oder privater Investor, Immobilien gehören zur Anlagestrategie aller Investorengruppen.

Langfristige Erträge, geringe Volatilität und auch Wertsteigerungsmöglichkeiten werden von Investoren gleichermaßen geschätzt. Immobilie ist nicht gleich Immobilie. Fachleute erkennen die Unterschiede und damit auch die Chancen und Risiken aus Investitionsmöglichkeiten. Aktives Assetmanagement sichert heute die Ertragsmöglichkeiten von morgen.

Warum die LHI Gruppe Ihr Investmentpartner in der Assetklasse Immobilien ist

Die LHI Gruppe hat mehr als 40 Jahre Erfahrung rund um die Immobilie und ist einer der führenden Investment- und Assetmanager in Deutschland.

Ziel eines jeden Immobilieninvestments ist es, den Wert zu erhalten und potentielle Wertsteigerungen zu realisieren. Dazu braucht man das erforderliche Know-how des Immobilienmarkts, ein breites Netzwerk an Partnern sowie die Erfahrung, Potentiale und Risiken frühzeitig zu erkennen. Die LHI hat alle Experten rund um die Immobilie im eigenen Haus und kann alle diese wichtigen Kriterien erfüllen.

Unser Investitionsschwerpunkt

Der geografische Investitionsschwerpunkt liegt in den wirtschaftlichen Ballungszentren und dort in guten Lagen. Potentialstandorte in B-, C- und D-Städten, Immobilien mit Büro-, Einzelhandels- und Dienstleistungsnutzungen mit interessanten Nutzungs- und Ertragskonzepten sind ebenso von Interesse.

Immer wichtiger werden Investitionen in Immobilien, die unseren Anforderungen hinsichtlich Nachhaltigkeitsaspekten entsprechen, beispielsweise Bildungseinrichtungen oder Betreutes Wohnen.
 

ESG - Nachhaltige Immobilien für LHI-Investmentprodukte

 

Thomas Schober, Ansprechpartner Investment Management Real Estate
Ihr Ansprechpartner
Thomas Schober LHI Kapitalverwaltungsgesellschaft mbH Geschäftsführer Ressort Real Estate
Tel.: +49 89 5120-1539 Fax: +49 89 5120-2539 t.schober@lhi-kvg.de

Track Record Real Estate

Anzahl
Investments in der Assetklasse Immobilien

100

Bisher insgesamt aufgelegtes Investmentvermögen in der Assetklasse Immobilien

rd. 5,4 Mrd. Euro

Insgesamt hat die LHI eine verwaltete Mietfläche von

rd. 1.4 Mio. qm

wovon rd. 99% vermietet sind.

2,3 Mrd. aktives Investmentvermögen
davon folgende Nutzungsarten

Referenzen

  • Büro- und Geschäftshaus I in Freiburg

    Fläche: ca. 2.270 qm
    Ankauf im August 2016
    Projektbegleitung sowie Steuerung Vermietungsmanagement

  • Büro- und Geschäftshaus II in Freiburg

    Fläche: ca. 2.140 qm
    Ankauf im August 2016
    Assetmanagement/Projektbegleitung
    Steuerung Vermietungsmanagement

  • Büro-und Geschäftshaus in Düsseldorf

    Fläche: ca. 6.290 qm
    Ankauf Juli 2017
    Repositionierung im Markt
    Steuerung Vermietungsprozess
    Dienstleisterauswahl nach Neuauschreibung

  • Büro- und Geschäftshaus in Hamburg

    Fläche: ca. 2.060 qm
    Ankauf für ein Individualmandat
    Reduzierung des Leerstands
    Modernisierung von Mietflächen
    Optimierung Einnahmeseite

  • Wohn- und Gewerbeimmobilie in Bonn

    Fläche: ca. 1.045 qm
    Ankauf für Spezial AIF
    im September 2014
    Steuerung Vermietungsprozess
    Wiedervermietung der Einzelhandelsfläche

  • Wohn- und Gewerbeimmobilie in Leipzig

    Fläche: ca. 800 qm
    Ankauf für Stiftungsfonds
    im Oktober 2017

  • Bürogebäude in München

    Fläche: ca. 2.590 qm
    Vermietungs-/Assetmanagement für Individualmandat
    im Juli 2015

  • Geschäftshaus in Regensburg

    Fläche: ca. 2.650 qm
    Ankauf für Spezial AIF
    im Dezember 2012
    Mietvertragsverlängerung um 10 Jahre mit Ankermieter
    Verkauf für einen Spezial AIF im September 2017

häufig gestellte fragen

FAQ

„Core“ bis „Value-Added/Manage to Core" Lagen sind für uns interessant. Beispielsweise wird für unsere Premiumimmobilien-Reihe vorwiegend in 1a / Highstreet – Lagen, mit hoher Objektqualität und langfristigen Mietverträgen bei hoher Mieterbonität investiert. Bei der „Core Plus“ und „Value-Add / Manage to Core“ Investmentstrategie wird die Wertsteigerung durch ein aktives Assetmanagement und eine Re- bzw. Neupositionierung der Immobilie geschaffen.  

Wir investieren hauptsächlich in Gewerbeimmobilien (Büro-, Einzelhandel und Hotel). Gemischt genutzte Objekte unterstützen oftmals unseren Diversifikationsansatz zusätzlich. Wohnimmobilien als Investitionsziel sind nicht ausgeschlossen. Für unsere Investitionen sind die für die jeweilige Nutzung relevante Lage, verbunden mit den baulichen Möglichkeiten des Gebäudes, entscheidend.

Durch ein proaktives Asset- und Portfoliomanagement. Dies beinhaltet z.B. die Steigerung der Mieteinnahmen durch Nachverhandlungen oder Modernisierung von Mietflächen. Ein weiterer Werthebel ist die Erhöhung der vermietbaren Flächen durch Umqualifizierung von Flächenreserven, Anbauten, Ausnutzung von Baureserven oder Modifizierung des Baurechts. Eine Optimierung der Einnahmenseite kann durch höherwertige Vermietung, Reduzierung des Leerstandes sowie aktives Forderungsmanagement erreicht werden. Die Optimierung der Ausgabenseite kann durch Optimierung und Senkung von Nebenkosten und Instandhaltungskosten bei Beibehaltung der Service Levels erreicht werden.

Unsere Investmentstrategien berücksichtigen die spezifischen gesetzlichen Anforderungen (z.B. Kapitalanlagegesetz-KAGB, Investmentsteuerrecht) sowie investorenspezifische Anforderungen hinsichtlich Risikomischung bzw. Risikostreuung durch Diversifikation der Investitionen in einem Portfolio mit Immobilien an verschiedenen Standorten, mit mehreren Mietern bzw. gegebenenfalls auch diversifizierten Nutzungsarten sowie unterschiedlichen Mietvertragslaufzeiten. 

Renewables

Erneuerbare Energien sind Investments in unsere Zukunft. Der Weg, die langfristige Versorgung durch Erneuerbare Energien sicherzustellen ist unumkehrbar. Deshalb ist der Ausbau und Bedarf an Solar- und Windsparks steigend. 

Warum Sie in Renewables/Infrastructure investieren sollten

Erneuerbare Energien eignen sich durch ihren langen Produktionszyklus von mindestens 20 bis 30 Jahren insbesondere für Investoren mit einem langfristigen Anlagehorizont.

Gesunkene Gestehungskosten lassen einen wirtschaftlichen Betrieb auch bei niedrigen Fördersätzen zu. Aktuell steigende Strompreise machen einen Betrieb ganz ohne Förderung vorstellbar.

Hinzu kommen weitere positive Effekte wie zusätzliche Erlöschancen durch die Qualifizierung als Grüne Energie und die sehr niedrige  Korrelation mit anderen Investments.

Warum die LHI Gruppe Ihr Investmentpartner in der Assetklassen Renewables/Infrastructure ist

Die kaufmännische Betriebsführung, das Portfoliomanagement und das Performance Management liegen komplett in unserer Hand. Damit haben Sie einen erfahrenden Partner über die komplette Laufzeit des Investments.

Die technische Betriebsführung unserer Parks erfolgt gemeinsam mit unseren Projektpartnern. 

Wir arbeiten nur mit Projektpartnern, die von uns durch einen intensiven Auswahlprozess geprüft wurden und unsere hohen Ansprüche erfüllen.

Unser Investitionsschwerpunkt

Unser Fokus bei den Erneuerbaren Energien liegt auf Photovoltaik und Wind-Onshore. Perspektivisch auch andere Technologien wie z.B. Wasser. Wir haben uns ganz bewusst entschieden, nur in eurodominierte Länder zu investieren, die entsprechend stabile rechtliche Bedingungen hinsichtlich der Einspeisevergütung bieten

Franz Unterbichler, Ansprechpartner Investment Management Renewables
Ihr Ansprechpartner
Franz Unterbichler LHI Kapitalverwaltungsgesellschaft mbH Geschäftsführer Ressort Renewables
Tel.: +49 89 5120-1433 Fax: +49 89 5120-2433 f.unterbichler@lhi-kvg.de

Track Record Renewables


Anzahl Investments und Portfoliostrukturen
in der Assetklasse Renewables

13


Investmentvermögen 
in der Assetklasse
Renewables

1,2 Mrd. Euro


LHI-Windparks

21


LHI-Solarparks

28

1,2 Mrd. Euro
Investmentvermögen davon

573 MW/MWp
Gesamtnennleistung davon

Solarpark Auw
Solarpark Bitterfeld
Solarpark Cavillargues
Solarpark Doberschütz
Solarpark Euerwang
Solarpark Fahlhorst
Solarpark Falkenberg
Solarpark Finsterwalde
Solarpark Fisch
Solarpark Gardelegen
Solarpark Georgsdorf
Solarpark Gerdshagen
Solarpark Haldensleben
Solarpark Hassel
Solarpark Jabel
Solarpark Kinheim
Solarpark La Rouchouse
Solarpark Lauingen
Solarpark Leiwen
Solarpark Mazaugues
Solarpark Mulfingen
Solarpark Neuhardenberg
Solarpark Prenzlau
Solarpark Storkow
Solarpark Thüngen
Solarpark Wanzleben
Solarpark Welzow
Solarpark Westerheim
Windpark Coesmes
Windpark Grebenau
Windpark Haiger
Windpark Heidehof
Windpark Hohenmölsen
Windpark Homberg
Windpark Hustedt
Windpark Imsweiler
Windpark Kusey
Windpark Luko
Windpark Niederlehme
Windpark Niederstetten
Windpark Pattensen
Windpark Perles
Windpark Pritzwalk
Windpark Seuil
Windpark Terres Blanches
Windpark Teutleben
Windpark Trendelburg
Windpark Vallée du Don
Windpark Velburg

Aviation

Gemäß vieler Prognosen, wird die Nachfrage nach Passagier- und Frachtflügen im weltweiten Durchschnitt auch über die nächsten zehn oder zwanzig Jahre betrachtet, weiter steigen.

Warum Sie in den Luftfahrtmarkt investieren sollten

Flugzeuge, Triebwerke und Helikopter sind einzeln sicherungsfähig und können grundsätzlich jederzeit weltweit eingesetzt werden. Die Investition ist also nicht örtlich gebunden. Zudem ist der Luftfahrtmarkt schon aus Sicherheitsgründen hoch reguliert und standardisiert – ein A320 ist zunächst einmal immer ein A320. Dies führt auch dazu, dass diese Assets liquider und die Kaufpreisfindung transparenter sind, als bei anderen „Alternative Assets“. Auch bei der Wartung und der Beschaffung von Ersatzteilen sind die Kosten gut kalkulierbar und die Zeiträume verhältnismäßig gut abschätzbar.

Warum die LHI Gruppe Ihr Investmentpartner in der Assetklasse Aviation ist

Auch in dieser Assetklasse verfügen wir über eine langjährige Erfahrung. Wir arbeiten mit anerkannten Vertragspartnern aus der Luftfahrtindustrie zusammen und haben umfangreiche Kontakte zu weltweit agierenden und renommierten Marktakteuren der Luftfahrtindustrie. Das gibt uns die Möglichkeit, schnell und nachhaltig Investmentprodukte im Bereich Aviation umzusetzen.

Unser Investitionsschwerpunkt

Die Assetklasse Aviation bedeutet für die LHI Investitionen in Flugzeugturbinen, Flugzeuge und Helikopter.

Markus Niedermeier, Ansprechpartner Investment Management
Ihr Ansprechpartner
Markus Niedermeier LHI Kapitalverwaltungsgesellschaft mbH Geschäftsführer Ressort Aviation
Tel.: +49 89 5120-1456 Fax: +49 89 5120-2456 m.niedermeier@lhi-kvg.de

Track Record Aviation


Anzahl aktive Investments in der Assetklasse Aviation

12

 


Bisher insgesamt aufgelegtes Investmentvermögen
in der Assetklasse Aviation

rd. 1 Mrd. Euro

 

Mit dem GE 90 115 B haben
wir das leistungsstärkste Triebwerk im
Portfolio mit einer Schubkraft von
115.000 Newton.

HÄUFIG GESTELLTE FRAGEN

FAQ

Der Base Value ist der wirtschaftliche Basiswert. Die Werteinschätzung des Gutachters in einem offenen, nicht regulierten und stabilen Marktumfeld mit einem ausgeglichenen Angebot-Nachfrage-Verhältnis. Der Basiswert eines Flugzeugs/einer Turbine projiziert historische Werte und legt diese zu Grunde.

Der Soft Value ist der zukünftige, in einem normalen Markt am unteren Limit erreichbare Kaufpreis. Dabei ist der Markt durch eine höhere Nachfrage als das Angebot gekennzeichnet und dadurch negativ beeinflusst. Dies kann bei verringertem Flugverkehr, geringeren Transaktionen auf dem Mark oder bei neuen Technologien auftreten.

Der Market Value ist der Marktwert. Die Einschätzung des Gutachters über einen wahrscheinlich erzielbaren Kaufpreis, angepasst an die Marktgegebenheiten zum Anfragezeitpunkt. Es wird dabei unterstellt, dass das Flugzeug/die Turbine in bestem Zustand ist, die hypothetischen Verkaufsparteien gewillt und bonitätsneutral sind und der Verkauf an einem offenen und nicht regulierten Markt stattfindet.

Der Current Maintenance Adjusted Market Value ist der wahrscheinliche Verkaufspreis. Die Werteinschätzung unter Berücksichtigung des aktuellen Flugzeug-/Turbinenzustands, also z.B. Hours (Flugstunden) Cycles (Starts und Landungen) und Wartungen sowie des aktuellen Marktes.

Maintenance Reserves sind die Wartungsrücklagen, auch Mietaufschlag genannt. Es sind die Beträge, die während der Leasinglaufzeit gesammelt werden, um die Kosten für eine Wartung decken zu können.

Full Live bezeichnet den Betriebszustand eines Flugzeugs bzw. einer Turbine, der null Flugstunden („zero hours“) entspricht. Ein Vertrag mit der Rückgabe in Full-Life-Condition sieht vor, dass in Fällen, in denen die abgenutzten Teile nicht ausgetauscht oder grundüberholt werden, finanzielle Ausgleichszahlungen zu leisten sind.

Die IATA "International Air Transport Association“ ist ein internationaler Verband der Luftfahrtindustrie, der 240 Fluggesellschaften mit über 84% des gesamten Luftfahrtaufkommens vertritt.

ISTAT ist die “International Society of Transport Aircraft Trading”. Eine internationale Vereinigung des Transportflugzeughandels mit über 4.000 Mitgliedern verschiedenster Airlines, Flugzeug-/Triebwerksherstellern, Gutachtern, etc. Diese Vereinigung fungiert als zentraler Koordinator von Zertifizierungsvorgaben, der Herausgabe von Richtlinien und Standards und bietet ebenso eine Plattform für Informationsaustausch.

Unter LLPs "Life Limited Parts“ versteht man die Verschleißteile eines Flugzeugs oder Triebwerks.

Unter Narrowbodies versteht man Schmalrumpfflugzeuge, in der Regel Kurz- oder Mittelstreckenflugzeuge mit einer Gangreihe wie z.B. den A320 oder eine Boing 737.

Widebodies sind Großraumflugzeuge, in der Regel Langstreckenflugzeuge mit mehr als einem Gang wie z. B. Boeing 777 oder der A380.