| Gern gehen wir mit einem guten Beispiel voran. | |
 |
|
|
Verkäufer und Leasingnehmer dieser Transaktion waren jeweils ein international agierender Konzern aus derselben Branche. Die Buy-and-lease-Gestaltung wurde mittels eines Share-Deals umgesetzt, d.h. die Objekte wurden nicht direkt, sondern über den Kauf von Gesellschaften, in deren Eigentum sich die Objekte befanden, erworben. Als Anteilserwerber trat eine Objektgesellschaft der LHI Gruppe auf. Neben der Transaktionsgestaltung zeichnete die LHI für alle weiteren Projektphasen verantwortlich, von der Ingang- bzw. Umsetzung des Projekts bis zur Vertragsunterzeichnung. Anschließend übernahm die LHI auch die langfristige Verwaltung der Objektgesellschaften. Die Ziele der Beteiligten waren nicht deckungsgleich. Leasingnehmer und Verkäufer hatten unterschiedliche Interessen, und beiden galt es, mit der Gestaltung so gut wie möglich zu entsprechen. Daher führte die LHI zunächst eine wirtschaftliche, juristische und steuerliche Due Diligence durch. Anschließend wurde mit Hilfe unseres Fair-Market-Value-Tools der Wert der Objekte ermittelt. Unsere Juristen erarbeiteten gemeinsam mit Steuer- und Rechtsberatern das passende Vertragswerk. Bei dem so vorbereiteten Anteilskauf wurden mittelbar die Anteile an mehreren deutschen und internationalen Objektgesellschaften erworben. Herzstück der Gestaltung war eine äußerst komplexe Kalkulation, die die Höhe der Mieten und die Vorteilhaftigkeit für alle Beteiligten sicherstellt. Auf Basis unseres Modells zur Berechnung von aktuellen und künftigen Verkehrswerten (Fair Market Values) haben Wirtschaftsprüfungsgesellschaften die IFRS-Konformität der Operate-Lease-Gestaltung bestätigt. |
|
|
